10 principes d’investissement pour un entrepreneur/indépendant 

133 000 000, c’est le nombre de résultats quand je tape sur Google « formation bourse ». Vous l’avez compris, il y a tellement de contenu mais aussi de plateformes (tel que la plateforme d’investissement eToro), qu’on ne sait pas par où commencer.

Heureusement, vous êtes au bon endroit.

Toutefois, gardez en tête que c’est un challenge. Et ce challenge j’en ai fait ma passion. Je pourrais en parler durant des pages et des pages.

D’ailleurs, vous pouvez rejoindre la formation finances personnelles de LiveMentor en vous inscrivant à la liste d’attente. Une formation qui vous enseigne tout ce qu’il faut savoir pour bien optimiser vos finances personnelles. Notez que cette formation a été créée en collaboration avec Yoan Lopez, fondateur de la célèbre newsletter : Snowball.xyz.

Dans cet article, je vous partage dix conseils pratiques pour vous lancer en Bourse. Vous pourrez me dire dans l’espace commentaire ce que vous en pensez.

1) Le temps, c’est de l’argent

Pour nos enfants, mon épouse et moi-même investissons tous les mois.

Quand avons-nous commencé ? Le jour de leur naissance. 

Pourquoi ? Grâce à la huitième merveille du monde (dixit Albert Einstein) : les intérêts composés.

Que sont ces intérêts composés ?

Imaginons la situation suivante : suite à la lecture de cet article, vous allez peut-être vouloir investir 10 000 euros. Cet investissement vous rapporte 6 % par an. 

Vous pourriez vous dire que votre rendement final est de 60 % (6 % multipliés par dix ans), mais c’est faux, comme le montre le tableau 1 ci-dessous. À la fin de la première année, vous allez avoir 10 600 euros. 

Ces 10 600 euros vont travailler durant la deuxième année et vous rapporter 636 euros supplémentaires. En réalité, les intérêts de la première année (600 euros) ont eux-mêmes généré des intérêts la deuxième année (36 euros), qui s’ajoutent aux intérêts des 10 000 euros initiaux.

Après dix ans, cet investissement rapportera donc plus de 79 %. C’est un peu comme un revenu passif en quelque sorte.

Et sur du long terme, ça donne quoi ?

Après 60 ans, que sont devenus les 10 000 euros ? 329 877 euros. 

Regardez l’illustration ci-dessous. Au plus le temps avance, au plus la croissance devient exponentielle. 

C’est la magie des intérêts composés.

Vos intérêts vont eux-mêmes générer des intérêts qui eux-mêmes généreront des intérêts, etc.

C’est une des bonnes manières d’investir et de gérer son argent. Et l’effet boule de neige est enclenché.

Mon conseil : commencez le plus tôt possible ?

Figure 1. Évolution d’un investissement de 10 000 euros à un rendement annualisé de 6 % pendant 60 ans.

2) Privilégiez les actions

Les actions délivrent les plus grands rendements à long terme.

En moyenne, les actions gagnent entre 6 % et 8 % par an sur une période de très long terme. Elles sont meilleures que les obligations, le cash, l’or ou encore l’immobilier.

Si vous avez un horizon d’investissement de minimum 10 années et que vous êtes prêts à accepter la volatilité des bourses, alors vous pouvez investir la majorité (voire la totalité) de votre patrimoine financier dans des actions.

Au contraire, si vous avez un horizon d’investissement de minimum 10 années mais que vous n’êtes pas prêts à accepter la volatilité, vous pouvez investir dans trois classes d’actifs:

1. Dans des actions, pour lutter contre l’inflation à long terme
2. Dans des obligations de bonne qualité (entreprises et Etats solides), comme coussin de sécurité
3. Dans de l’or, comme coussin de sécurité également

Mon conseil : Investissez en actions. Mais si votre horizon d’investissement est inférieur à 10 années, n’investissez pas en Bourse.

3) Commencez par des ETF

Un ETF est un fonds d’investissement passif qui réplique la performance d’un indice boursier. 

Mais c’est quoi un indice boursier ?

Un indice boursier est un panier composé de plusieurs actions (par exemple) qui reflète la performance d’un marché en particulier, comme le S&P 500 (principal indice boursier des Etats-Unis, composé des 500 plus grandes sociétés cotées en Bourse aux Etats-Unis) ou le CAC 40 (principal indice de la bourse de Paris, représentant les 40 plus grandes sociétés de la place parisienne).

Donc un ETF vous permet de vous exposer à l’évolution boursière d’un certain marché.

Je vous partage 8 étapes importantes que je fais avant d’investir dans un ETF :

1. Choisir l’univers d’investissement. Vous ne savez pas quel univers choisir ? Commencez par le MSCI World, c’est un indice représentant 1600 sociétés cotées en Bourse présentes dans 23 pays développés  ;
2. Prendre un ETF à réplication physique pour éviter le risque de contrepartie ;
3. S’assurer que l’ETF est capitalisant, c’est-à-dire qu’il ne distribue pas de dividendes (pour éviter tout frottement fiscal) ;
4. Vérifier que l’ETF que je souhaite acheter n’est pas couvert contre l’évolution des devises (il doit être currency unhedged) ;
5. Investir dans des ETF qui ont, au minimum, trois années d’existence. Idéalement, cinq années ;
6. Choisir des ETF qui ont une taille de minimum un milliard d’euros ;
7. Vérifier que les performances passées sont similaires à celles de l’indice boursier de référence ;

• Ces 7 premières étapes peuvent être réalisées grâce à justETF par exemple. 

1. Enfin, vérifier que l’ETF dans lequel je souhaite investir est disponible sur ma plateforme d’investissement.

Mon conseil : n’investissez pas dans des actions en lignes directes. 

Pourquoi ?

Car plus de 90% des investisseurs professionnels n’arrivent pas à battre la bourse à long terme. 

Si vous désirez quand même le faire, cela nécessite des semaines, voire des mois de travail pour analyser une société en détails. Vous l’avez compris : être analyste financier ne s’improvise pas.

4) À chaque baisse, réinvestissez du cash disponible

La volatilité est inhérente aux marchés financiers, elle fait partie du jeu.

Soit vous la comprenez et vous l’acceptez, alors vous pouvez investir la majorité (voire la totalité) de votre patrimoine en actions. Au contraire, si vous ne l’acceptez pas alors les investissements en Bourse ne sont pas appropriés pour vous.

Chaque année, il y a des périodes plus volatiles que d’autres. 

Regardons l’illustration ci-dessous. 

Le point rouge représente une chute de l’indice américain S&P 500 au cours d’une seule et même année, entre le plus haut et le plus bas qui s’ensuit. Les barres grises représentent la performance annuelle du S&P 500 au 31 décembre de chaque année.

En 2020, par exemple, l’indice S&P 500 a vu sa valeur diminuer de 34 %, mais il a terminé l’année dans le vert avec une performance de 16 %. 

En 2018, après avoir connu un -20 % en quelques semaines, l’indice a terminé l’année avec une performance de – 6 %. 

En résumé, chaque année, il y a des chutes boursières plus ou moins importantes, mais la Bourse monte en moyenne 70 % du temps.

Après chaque chute, les indices boursiers rebondissent toujours. Les rebonds des indices boursiers ont trois caractéristiques majeures :

1. Ils sont plus grands (en %) que les chutes ;
2. Ils mettent plus de temps pour revenir au niveau d’avant la chute. C’est tout à fait normal, c’est mathématique. En effet, une chute de 50 % doit être compensée par un gain de 100 % pour revenir à la situation avant chute ;
3. Les rebonds des indices boursiers durent plus longtemps que les krachs boursiers.

Mon conseil : si vous n’avez pas encore investi en Bourse ou s’il vous reste des liquidités, alors profitez des soldes.

Si le marché continue sa chute, vous achèterez moins cher et votre prix moyen d’achat diminuera. 

Si le marché rebondit, votre portefeuille rebondira avec et vous profiterez de la hausse. 

5) Définissez le montant à investir en Bourse

Prenez la somme de vos comptes à vue, comptes épargne, livret A, etc. 

Je recommande toujours de garder un premier coussin de sécurité de 6 à 12 mois de salaire net, pour faire face à des dépenses non attendues, comme le remplacement d’une machine à laver, de la pompe à chaleur ou encore de la voiture. 

Si vous avez un projet d’investissement immobilier concret qui arrive dans les cinq années qui arrivent, je vous conseille de garder un deuxième coussin de sécurité.

Ensuite, en faisant la comme de vos comptes cash et en déduisant les deux coussins de sécurité, vous allez obtenir le montant à investir en Bourse. 

Prenons deux exemples :

• Si vous avez 60 000 euros, un coussin de sécurité de 20 000 euros et pas de projets immobiliers en vue, alors vous pouvez investir 40 000 euros. 
• Vous disposez de 60 000 euros, d’un coussin de sécurité de 20 000 euros et vous avez un projet immobilier qui nécessite 30 000 euros de fonds propres. Alors le montant que vous pouvez investir s’élève à 10 000 euros.

Comme je l’explique dans ma formation « 4 semaines pour bien débuter en Bourse », investissez soit en une fois, soit sur une durée de quelques mois (six mois par exemple).

Mon conseil : fais un état des lieux de vos finances et investissez le surplus

6) Investissez tous les mois

Tous les mois, j’investis une partie importante de mon salaire.

Faites de même.

Il n’existe presque plus de barrières à l’entrée pour débuter les investissements en Bourse.

Sachez qu’il existe certaines plateformes qui vous permettent d’investir quelques dizaines d’euros par mois.

Pourquoi investir tous les mois ? 

Selon moi, j’identifie trois raisons principales:

1. Les intérêts composés, encore une fois. Imaginez que vous investissiez 25 euros par mois pendant douze mois à un taux de rendement annuel de 6 %. À la fin des douze mois, vous n’aurez pas 300 euros mais bien 308,16 euros;
2. Investir tous les mois permet également d’éviter une prise de décision influencée par les émotions. En effet, trop souvent, j’entends des personnes qui reportent leurs investissements car « la volatilité a augmenté sur les marchés, on va attendre que cela se calme » ou parce que « ce n’est que le début du krach boursier, on va attendre que cela continue de baisser »; 
3. Si la Bourse chute, en investissant tous les mois, vous diminuerez votre prix moyen d’achat, c’est-à-dire que vous achèterez moins cher avant un futur rebond. Si la Bourse monte, vous n’attendrez pas plusieurs mois avant d’en profiter.

Mon conseil : investissez tous les mois une petite somme plutôt que d’attendre douze mois pour avoir une plus grosse somme.

7) N’essayez pas de prédire la Bourse

Peut-on prédire l’avenir ?

Très difficile, voire impossible n’est-ce pas ?

Prédire l’évolution de la Bourse ? Je pense que c’est impossible. 

Si vous pensez avoir une boule de cristal et pouvoir acheter bas et vendre haut, de manière régulière sans vous tromper, vous pouvez essayer.

Mais je ne vous le conseille pas.

Je vais vous partager une histoire.

En août 2021, Paul me contacte car il souhaite investir en Bourse, mais son intuition l’a fait sortir des marchés en janvier 2020. Peut-être un bon timing. Ou pas. En effet, dix-huit mois plus tard, il ne réinvestit toujours pas, alors que la Bourse a pris 30 % environ. Son manque à gagner ? 30 000 euros. 

Ensuite, pour avoir été en contact avec de nombreux gestionnaires professionnels, je me suis rendu compte que beaucoup d’entre eux essaient de faire du market timing.

Mails ils se trompent également, tout comme les investisseurs privés.

Enfin, n’oubliez pas que la plupart des meilleurs jours en Bourse arrivent pendant les périodes les plus volatiles.

Mon conseil : la seule et unique façon de ne pas rater les meilleurs jours en Bourse, c’est de rester investi le plus longtemps possible.

8) Contrôlez vos émotions

Nous vivons de nombreuses émotions au quotidien, ce qui explique que nos décisions ne sont pas toujours rationnelles. 

D’ailleurs, nos décisions sont émotionnelles et les grandes agences marketing l’ont bien compris. 

Quand vous commandez une nouvelle paire de chaussures sur Internet, est-ce rationnel ou émotionnel ? Quand vous achetez le nouvel iPhone, est-ce rationnel ou émotionnel ? 

Vous l’avez compris, nos émotions guident nos décisions.

En Bourse, c’est la même chose.

Mais l’effet peut être destructeur.

Alors, il est important de séparer les émotions des prises de décisions. 

En effet, les émotions sont extrêmement destructrices de valeur. Elles représentent entre 60 % et 70 % de la cause de sous-performance des investisseurs professionnels et des investisseurs privés par rapport au marché de référence.

Voici une liste de 5 questions à se poser pour éviter des biais comportementaux dans la prise de décision :

• Ne suis-je pas en train d’essayer de prédire le comportement de la Bourse ? ;
• Sur mes derniers investissements gagnants, combien étaient dus à la chance ? ;
• Suis-je en train de jouer à pile ou face en investissant dans cette action ? ;
• Mon portefeuille est-il bien diversifié en matière de zones géographiques, de secteurs, de devises et même de classe d’actifs ? ;
• Suis-je en train de suivre une mode en investissant dans cette action ou cet ETF ?

Mon conseil : Investissez comme un robot, de manière systématique. Par exemple, les premiers jours ouvrables de chaque mois.

9) N’écoutez pas les journaux / les influenceurs

Chaque semaine, un journal prédit le futur krach boursier.

Ou des grands économistes ou gestionnaires de renommée internationale font des annonces chocs en affirmant que les marchés financiers peuvent perdre 30 %, 40 % ou même 50 %. 

De mon côté, je reste humble : je ne peux pas prédire l’avenir et je ne dispose pas de boule de cristal.

Il est impossible pour moi de prédire un futur krach boursier. À mes yeux, personne ne peut, alors je vous conseille de :

• Vous détacher des nombreux articles de presse qui ne sont pas étrangers à la panique ambiante ;
• Ne pas écouter les grands noms de la Finance ;
• Être humble vis-à-vis de la Bourse. Elle est imprévisible, point ;
• Garder une perspective de long terme.

Il y a également de plus en plus d’influenceurs sur les réseaux sociaux qui font des prévisions sur les marchés financiers, sur comment investir dans les crypto-monnaies et d’autres types d’investissement.

Mon conseil : Faites-vous votre propre opinion, et formez-vous. Continuez à développer votre esprit critique.

10) Utilisez des outils comme Morningstar ou justETF

Vous voulez en savoir plus sur le fonds d’investissement actif ou passif que vous détenez ? 

Prenez le code ISIN du fonds (International Securities Identification Numbers), numéro qui permet de l’identifier et copiez-le dans la barre de recherche de Morningstar ou de justETF.

En faisant cela, vous allez pouvoir trouver énormément d’informations sur le fonds d’investissement :

• Graphiques ;
• Performances ; 
• Frais ; 
• Composition du fonds ;
• … 

Pour un fonds actif (c’est-à-dire un fonds d’investissement ayant pour objectif de battre son marché de référence), avant d’investir dedans, il est utile de faire deux choses :

1. Comparer son comportement avec celui d’un indice boursier de référence, comme le S&P 500, le CAC 40 ou encore le MSCI World par exemple ? cela permet d’établir si un fonds actif a une vraie valeur ajoutée, à long terme, par rapport à un ETF ;
2. Comparer son comportement avec celui des fonds présents dans la même catégorie ? cela permet de voir si un fonds actif se distingue par rapport à ses pairs dans la même catégorie. 

Mon conseil : prenez le temps d’utiliser les versions gratuites de ces outils.

Si cet article vous a intéressé, j’ai développé ma propre formation « 4 semaines pour bien débuter en Bourse », de sorte à vous permettre d’investir en Bourse en toute autonomie.

Si vous souhaitez aller plus loin, le blog Livementor a récemment sorti d’autres articles sur l’investissement.

Vous souhaitez investir votre argent quelque part ? Pourquoi ne pas investir dans l’art ou même investir dans une start-up ?